污水處理 設施建設資金將達1540億
“十二五”期間，污水處理基礎設施建設行業(yè)將延續(xù)“十一五”期間的高速發(fā)展趨勢，城鎮(zhèn)污水處理設施建設資金總需約為1539.69億元。其中，地級市、縣級市、縣城污水廠、配套管網(wǎng)及城市、縣城改建污水廠分別為263.43億元、96.28億元、282.20億元、773.21億元、168.38億元和31.64億元。“十二五”期間，預計自來水價格和污水處理費都有上調(diào)空間，長期來看，有助于污水處理廠的穩(wěn)定運營和盈利能力提升，也將進一步促進污水處理率的提升。
在整個污水處理產(chǎn)業(yè)鏈中，膜生物反應器（MBR）是一種新型高效污水處理技術，它集生物降解和膜過濾分離于一體，是膜技術和污水生物處理技術有機結合的污水處理新工藝，是最具吸引力和競爭力的污水處理與資源化技術。
預計未來幾年，MBR行業(yè)增速將達到25%。我國MBR技術應用推廣時間尚較短，現(xiàn)有市場份額還較小，在整個污水處理市場中的份額尚不足1%。然而，MBR技術作為公認的21世紀最具吸引力和競爭力的污水處理與資源化技術，非常適合我國正在推進的節(jié)能減排、發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟、提高水污染治理水平和促進水循環(huán)利用的要求，具有廣闊的應用空間和發(fā)展前景。到2010年，國內(nèi)MBR項目的市場需求預計將達到100億元，占污水處理市場的份額將達到8%，2015年的市場需求將達到300億元，占污水處理市場份額將達到27%。預計未來五年，MBR市場需求的復合增長率將達到25%。
此外，再生水利用率提升空間巨大。根據(jù)統(tǒng)計，655個城市中現(xiàn)在有近400個城市缺水，其中約200個城市嚴重缺水。為實現(xiàn)保護和節(jié)約水資源，國家已經(jīng)確定在“十二五”期間加大對水資源節(jié)約的政策實施力度，預備首次將再生水設施建設，列入“十二五”規(guī)劃中的水資源開發(fā)利用工程范疇。目前全國總的污水排放量是700多億立方米，全國再生水用量只有16.6億立方米，僅占全國廢污水排放量的2%。水利部初步確定了“十二五”全國及分省城市污水處理回用率指標，其中2015年全國城市污水處理回收利用率達到10%，比2010年的8.5%目標高1.5個百分點，比實際回收率高8個百分點。
化工新材料 新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展的基石
作為國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)之一的新材料，是所有戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展的基石，對未來所有戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展有著顯著影響，是各領域孕育新技術、新產(chǎn)品、新裝備的“搖籃”。國資委副主任邵寧表示，“新材料將作為國家重點支持的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，化工新材料作為新材料的重要方向，也會列入十二五規(guī)劃加快培育。”
新材料列為七大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)中的先導產(chǎn)業(yè)，其中“先導”兩個字值得深思；根據(jù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展投資先后順序，對于傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，一個行業(yè)的上游設備制造商往往先于該行業(yè)出現(xiàn)景氣度提升，材料提供最先啟動，因此可以推定新材料先于其他新興產(chǎn)業(yè)受益。
二十一世紀是新技術、新材料的時代，世界各國都把發(fā)展基礎材料放在國民經(jīng)濟重要位置，紛紛加大對新材料的研發(fā)和投資力度。新材料作為高端產(chǎn)品普遍具有技術壁壘高的特點，國際大型公司競相爭奪新材料的制高點。
高壁壘帶來高的回報，以占比最大的化工新材料為例，尖端化工新材料產(chǎn)品毛利率在70%以上，遠遠超過大宗化學品15%左右的行業(yè)平均利潤。新材料行業(yè)多數(shù)產(chǎn)品供大于求的矛盾不突出，部分產(chǎn)品供不應求，掌握核心技術的企業(yè)產(chǎn)能擴張即能獲得與投資成正比的利潤，多數(shù)企業(yè)能實現(xiàn)持續(xù)快速增長。
有機硅新材料：首選下游優(yōu)勢企業(yè)和硅橡膠添加劑白炭黑的生產(chǎn)企業(yè)。有機硅是典型的新材料，有機硅單體未來供大于求情況比較突出，下游優(yōu)勢企業(yè)具有很好的投資價值，尤其是工程粘膠劑領域最具投資價值。
氟化工新材料：看好資源注入預期和產(chǎn)業(yè)鏈長的公司。氟化工是“黃金產(chǎn)業(yè)”，從大宗的制冷劑到氟精細化學品前景都非常好。
聚氨酯新材料：硬泡組合聚醚產(chǎn)業(yè)鏈和聚氨酯阻燃劑投資機會較大。聚氨酯在建筑領域拓展空間很大，阻燃劑足量添加是必備條件，聚氨酯阻燃劑TCPP 存在巨大的發(fā)展空間。
信息化學品新材料：彩色碳粉和液晶單晶前景好。產(chǎn)品技術含量高，附加值高，進口替代和出口空間巨大；尤其是彩色碳粉和單晶，毛利率在60%以上，產(chǎn)品價格從幾十萬到上千萬元，相關企業(yè)享受高技術含量帶來的高回報。